五月LPR报价和上月持平 房贷利率转换薅羊毛可行吗？

5月20日，每月一次的LPR如期发布。

央行公布的贷款市场 报价利率(LPR)显示，1年期LPR为3.85%，5年期以上LPR为4.65%。不出意外，五月LPR与上个月持平。

2019年8月-2020年5月，LPR报价走势

从LPR自去年八月份公布以来的走势可以看出，十个月来，一年期LPR和五年期以上LPR，均已经下降四次，基本是两个月或三个月就下降一次。总体趋势仍是在逐步下行。

且在下行之后，保持一至两个月的稳定，然后会再次下降。以此来看，六月份或者七月份，LPR还将继续下降。

房贷利率必须转换

按照央行此前的公告要求，2020年1月1日前金融机构已发放的和已签订合同但未发放的参考贷款基准利率定价的浮动利率贷款(不包括公积金个人住房贷款)的购房者，从今年的3月1日起，都需要重新约定贷款合同中的利率定价方式条款，可约定为这两种方式：LPR为定价基准加点形成，或者转换为固定利率。

当然，这个要求只是针对商业贷款，公积金贷款是不变的。组合贷也只需要转换商业贷款部分的利率。

目前，该要求已经开始实行快三个月，可仍有不少存量贷款客户在犹豫，到底转换成哪个划算?不转换成吗?

需要明确的是，不转换是不行的。政策要求的这些客户，得全部转换。定价方式二选一，转换后，剩余的还款年限内，房贷利率的定价方式将不能再变。

房贷利率选择LPR定价 短期内更划算

我们来看看，在各个利率折扣下，相对应的加点值，要注意这个加点值在未来的还款期限内是不变的：

2019年12月五年期以上LPR报价4.8%，按照公式，加点值=目前执行利率-4.8%;

注：转换后，新的房贷利率=LPR(上一年度12月份)+加点;

假设今年十二月份维持目前的五年期以上LPR报价4.65%;

可以看出，转换后今年的房贷利率还是保持不变的。而明年，要参考今年十二月的LPR报价来计算新的房贷利率。

假设今年十二月份维持目前的五年期以上LPR报价4.65%，由上图可以看出，明年的实际执行利率，不管是享受利率折扣、还是利率上浮的情况，转换成LPR定价方式后的执行利率，都比现在的实际执行利率划算。

而从目前LPR趋势来看，还有可能继续下行，今年年末的LPR报价，极有可能比现在的4.65%还低。也就是说，到时候转换成LPR的实际执行利率，将会更低。

在转换成LPR+加点的方式来确定利率定价方式后，LPR报价就成了购房者*关心的事。

而更多的购房者，更关心的是，未来十年、二十年，LPR还会下行吗?万一上涨呢，贷款利率岂不是更高了，要还的利息也更多了!

事实是，对于未来十年、二十年后，LPR到底是下行还是上涨，没有人知道。央行不知道，专家也不知道。更可况未来十年、二十年后，这批购房者很多人的房贷可能已经还完，或者房子都已易主。

从根本上来说，央行推动LPR，本就不是为了降息。而是为了推动贷款利率市场化，发挥市场对经济的调节作用。未来LPR到底如何，还是由市场决定。

所以，一心想着薅羊毛，来选择到底要转换成哪个房贷利率会更低，是不可行的。

对于购房者来说，面对未来十年、二十年后市场的未知和不确定性，当下能确定的是未来一两年内，LPR将持续下行。从目前的情况来看，未来一两年内LPR趋势是不断下降的。随着LPR下调，贷款利率也将跟着下降。

所以现在可以确定的是，转换为LPR后的一两年内，你的贷款利率肯定是比以前低的。

当然，这并不能打消很多人的担心，那也可以选择转换为固定利率。将现有的贷款利率保持在固定水平，这样虽然短期来看并没有享受LPR下降带来的利息减少的好处，但面对未来长远的不确定性，却更加的保险，将来无论LPR如何变动，你的利率都不变。

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