存量房贷转换选择：LPR还是固定利率？

一、存量房贷转换选择

根据央行规定，商业银行存量浮动利率贷款需在2020年8月31日之前完成利率定价方式转换。除了几种特殊情况外，存量房贷都需要在8月31日之前完成转换。不过转换有两种选择，用户可以选择将存量房贷转换为LPR利率或固定利率。若用户没有主动操作转换，部分银行会在8月20日后统一为用户转换为LPR利率，具体以银行发布的通知为准。

二、LPR还是固定利率

房贷转换成LPR好，还是固定利率好？各有各的优势。具体分析如下：在预期LPR下降背景下，客户通常会选择浮动利率报价，因为点差已经固定了。如果经济回升、通胀上行，LPR处于上升周期，则房贷利率也会随之走升。而如果此前签署的是固定利率，则房贷成本不变。对于贷款客户，选择哪种定价方式最关键的是判断未来LPR的走势。预期利率走低，就该选择浮动利率，也就是LPR，到时候能刚好跟着降低房贷的利率；如果未来预期走高的话，就应该选择固定利率锁死利率。中长期来看，LPR大概率仍将继续下行。

三、转换成LPR的好处

在2月27日的发布会上，中国人民银行副行长刘国强表示，要继续推进LPR改革，引导整体市场利率和贷款利率下行。用户选择转换成LPR定价基准的方案比较有利，未来利息支出会有所减少。举个例子，假如用户向银行贷款100万，等额本息还款，原合同期限为30年，现剩余25年，执行利率上浮10%，即利率为4.9%x(1+10%)=5.39%，月供5609.07元。

根据央行规定，商业银行存量浮动利率贷款需在2020年8月31日之前完成利率定价方式转换。用户可以选择将存量房贷转换为LPR利率或固定利率。选择哪种定价方式关键在于判断未来LPR的走势，预期利率走低则选择LPR，未来预期走高则选择固定利率。中长期来看，LPR大概率仍将继续下行。转换成LPR定价基准的方案对用户利息支出有所减少。